基金超市

泰康均衡优选混合型证券投资基金C类基金代码:005475

  • 净值日期:--
  • 涨跌幅:--
  • 单位净值:--
  • 累计净值:--
  • 成立时间:--
  • 基金类型:--
  • 基金状态:--
  • 风险等级:--
  • 净值走势

投资回报

截至 -- 净值增长率
最近三个月 --
最近六个月 --
最近一年 --
今年以来 --
成立以来 --

基金经理观点

宏观经济方面,三季度宏观经济总体处于偏弱运行的底部区域,但出现了一些企稳的迹象。尽管地产政策有所放松,但地产部门表现仍然疲弱。与此同时,出口在极低增速的背景下出现了一定反弹,PPI、工业名义库存、企业利润也从低位出现了小幅改善,PMI在9月份也回升到50上方。

  权益市场方面,7月政治局会议地产政策和资本市场政策基调出现明显变化,一系列政策的出台与落地确认了政策的底部,有助于经济和资本市场企稳,我们应积极评估经济和产业的变化,关注盈利率先走出底部的细分产业。从估值情况来看,截止2023年9月30日,万得全A等权指数PE-TTM估值处于近十年40%分位数,PB处于20%分位数。考虑到盈利能力处于历史相对底部,目前市场估值处于有性价比的阶段。我们预计未来一段时间宏观政策基调依然是比较宽松的,市场不存在系统性下跌的风险。预计未来A股市场仍将会是结构性市场,机会更广泛分布在价值股和增速边际修复的成长股中。

  权益操作方面,在具体的行业上,我们将坚持从行业中观景气度出发,寻找行业景气度在整体经济结构中排名靠前的细分行业,重点关注:1)经济复苏链条上估值处于历史底部,受益于政策复苏盈利逐步企稳回升的细分领域;2)逆向买入有高增速增长潜力的科技细分产业链,关注未来有望创造α优质公司。

资产投资组合

资产分布

总资产(亿元) 6.17(总额) 2023-09-30
资产类型 金额(元) 占基金总资产比例(%)
股票 495,097,252.76 80.29%
债券 10,240,172.6 1.66%
银行存款 39,258,363.89 6.37%
其他 72,038,315.09 11.68%

十大股票券持仓

序号 股票名称 净值占比(%)
1 中国移动 4.65%
2 祥生医疗 3.47%
3 卓然股份 3.15%
4 良信股份 3.05%
5 宏发股份 2.87%
6 中国铝业 2.72%
7 顾家家居 2.44%
8 宁德时代 2.42%
9 洛阳钼业 2.33%
10 晶晨股份 2.03%

开户交易轻松四步