泰康瑞坤纯债债券型证券投资基金基金代码：005054
- 净值日期：--
- 涨跌幅：--
- 单位净值：--
- 累计净值：--
- 成立时间：--
- 基金类型：--
- 基金状态：--
- 风险等级：--
- 净值走势
-
基金经理观点
宏观经济方面，三季度宏观经济总体处于偏弱运行的底部区域，但出现了一些企稳的迹象。尽管地产政策有所放松，但地产部门表现仍然疲弱。与此同时，出口在极低增速的背景下出现了一定反弹，PPI、工业名义库存、企业利润也从低位出现了小幅改善，PMI在9月份也回升到50上方。
债券市场方面，利率运行节奏基本上与基本面节奏一致。7月份由于经济数据仍在下滑通道，利率继续下行；8月开始稳增长政策不断出台，经济低位企稳的迹象陆续出现，利率有所反弹。此外，流动性环境也在9月份有所变化，资金利率回到政策利率上方运行，给债券特别是短端品种带来制约。
固收操作方面，我们认为随着PMI、PPI等关键指标在6、7月份陆续见底，我们降低了二级资本债占比和组合久期；另一方面，7月份政治局会议提出“一揽子化债方案”对城投债形成一定利好，小幅增加了短久期城投债仓位，整体组合久期和仓位低于同业平均水平。
资产投资组合
资产分布
| 总资产(亿元) | 1.26(总额) | 2023-09-30 |
| 资产类型 | 金额（元） | 占基金总资产比例(%) |
| 股票 | 0 | 0.00% |
| 债券 | 119,184,394.55 | 94.51% |
| 银行存款 | 6,916,911.31 | 5.48% |
| 其他 | 4,900 | 0.01% |
五大债券持仓
| 序号 | 债券名称 | 净值占比（%） |
| 1 | 15国开10 | 16.63% |
| 2 | 20进出05 | 16.28% |
| 3 | 18建设银行二级02 | 8.30% |
| 4 | 16国开10 | 8.21% |
| 5 | 22农发清发05 | 8.10% |