泰康均衡优选混合型证券投资基金A类基金代码：005474
- 净值日期：--
- 涨跌幅：--
- 单位净值：--
- 累计净值：--
- 成立时间：--
- 基金类型：--
- 基金状态：--
- 风险等级：--
- 净值走势
-
基金经理观点
宏观经济方面，四季度延续复苏态势，经济内生增长动力强。三大需求来看，一方面，代表内生增长的出口、制造业均表现较好：份额替代的逻辑下，出口增速继续上行到较高水平；海内外制造业景气度共振向上，叠加政策支持，制造业投资也有较强复苏。零售也延续了此前修复的态势。另一方面，代表传统周期波动的房地产和基建呈现出较强的韧性。金融环境来看，食品价格下行带动CPI继续向下，但大宗商品环比持续上涨，带动PPI向上、即将转正，人民币稳中有升，信贷需求较强带动社融增速维持高位。
权益市场方面，4季度宏观经济稳中向好，出口和制造业投资依然强劲，消费见底回升，M1同比增速扩张至10%，连续五个月回升；中长期信贷同比继续高增，工业品价格全面上涨，PPI环比大幅上行0.5%。受益于上述因素，上证综指上涨7.92%，沪深300上涨13.6%，中小板指上涨10.07%，创业板指上涨15.21%。具体分行业来看，有色金属、电力设备及新能源、食品饮料等板块表现相对较好，商贸零售、传媒、综合金融等行业表现较弱。
具体投资策略上，4季度市场整体呈现出震荡格局，综合考虑到市场没有大的风险，因此本基金维持较高仓位运行，重点布局了新能源车、光伏、白酒、医药和化工等行业的优质个股，并且获取了一定的超额收益，实现了正收益。
资产投资组合
资产分布
| 总资产(亿元) | 7.52(总额) | 2020-12-31 |
| 资产类型 | 金额（元） | 占基金总资产比例(%) |
| 股票 | 684,619,570.43 | 91.02% |
| 债券 | 12,165,820 | 1.62% |
| 银行存款 | 36,908,422.74 | 4.91% |
| 其他 | 18,456,982.76 | 2.45% |
十大股票券持仓
| 序号 | 股票名称 | 净值占比（%） |
| 1 | 贵州茅台 | 4.84% |
| 2 | 汇川技术 | 4.74% |
| 3 | 三一重工 | 4.59% |
| 4 | 海大集团 | 4.46% |
| 5 | 迈为股份 | 4.45% |
| 6 | 迈瑞医疗 | 4.29% |
| 7 | 宁德时代 | 4.20% |
| 8 | 通威股份 | 4.18% |
| 9 | 智飞生物 | 3.76% |
| 10 | 航天电器 | 3.32% |